Формирование и анализ инвестиционного портфеля [Евгений Миронов]

Формирование и анализ инвестиционного портфеля
Что у меня есть для начинающего инвестора
У меня есть для вас онлайновый калькулятор Дивайдер для формирования и анализа
инвестиционного портфеля.

Очень многие инвесторы даже не подозревают, что свой инвестиционный портфель надо
диверсифицировать. А многие из тех, кто подозревает, что портфель должен быть
диверсифицированным, те находят в Интернете у каких-нибудь гуру какую-нибудь чушь, что типа
надо, чтобы в портфеле было 40% акций разных отраслей и 60% разных облигаций, или
подобную придуманную антинаучную фантастику.

Дивайдер строго математически вычисляет, как правильно надо диверсифицировать
инвестиционный портфель для уменьшения риска. Какие должны быть весовые коэффициенты у
каждого выбранного вами актива. Для этого Дивайдер использует матрицы взаимных корреляций
активов.

Если у вас еще нет своего инвестиционного портфеля, то Дивайдер покажет, сколько долей
того, или иного актива Московской фондовой биржи надо взять в портфель, чтобы получить
портфель с лучшим соотношением доходности и риска. А если у вас уже есть свой
инвестиционный портфель, то Дивайдер покажет, хороший у вас портфель, или плохой, и какой
портфель лучше вашего по соотношению доходности и риска.

1.2. Что вы получите, используя Дивайдер

Если вы начинающий инвестор, то с помощью Дивайдера сможете правильно распределить
‘активы Московской биржи в вашем будущем инвестиционном портфеле. Дивайдер вычислит для
вас, какое должно быть распределение выбранных вами активов в портфеле, чтобы это был
портфель с наилучшим для вас соотношением доходности и риска.

А если у вас уже есть свой инвестиционный портфель, то вы сможете проанализировать его и
найти ошибки в структуре своего портфеля. Вы увидите место вашего портфеля среди всех
возможных инвестиционных портфелей из выбранных вами активов Московской биржи. Вам сразу
же будет понятно, ваш портфель лучше всех других возможных портфелей или хуже всех других
возможных портфелей.

Например, вы увидите, хуже или лучше ваш инвестиционный портфель по сравнению с
портфелем наивного инвестора, который во все активы инвестирует одинаковые суммы. Или,
например, вы увидите, на сколько ваш портфель более рискованный, чем инвестиционный
портфель’ с самым минимальным риском. Или, например, на сколько эфективно или
неэффективно вы используете безрисковые активы (облигации с фиксированным доходом и
банковские депозиты) для снижения риска вашего портфеля.

1.3. Как работает Дивайдер

В форме ввода данных калькулятора Дивайдер инвестор вибирает нужные ему активы
Московской биржи и задает безрисковую ставку его безрисковых активов. Пользователь также
указываете какую сумму ему надо распределить по активам, и указываете наилучшее для него
‘соотношение доходности и риска.

Дивайдер посчитает все доходности и риски всех возможных инвестиционных портфелей,
которые можно собрать из выбранных пользователем активов. Дивайдер покажет расположение
всех этих портфелей на графике "Риск-Доходность" в виде облака всевозможных портфелей.

Если инвестор введет конкретные весовые коэффициенты активов своего инвестиционного
портфеля, то Дивайдер покажет, где расположен его портфель на графике "Риск-Доходность"
внутри облака всевозможных портфелей. Инвестор сразу же увидит, плохой у него портфель или
хороший относительно всех возможных портфелей, а также хорошее или плохое у него
‘соотношение доходности и риска.