ФИНАНСЫ ДЛЯ НЕФИНАНСИСТОВ – УРОВЕНЬ 1
1. Финансовые азы: основные темы – стоимость денег во времени, кредиты, капитал, инвестиции и многое другое;
2. Дебеты-кредиты, запись транзакций в учетном журнале;
3. Бухгалтерский учет: финансовый учет методом начисления vs. кассовый метод учета
4. Основные 3 финансовые отчетности (вступление);
5. Отчет о финансовых результатах (Income Statement);
6. Отчет о движении денежных средств (Cash Flow Statement);
7. Балансовый отчет (Balance Sheet);
8. Финансовое моделирование (вступление): простейшая модель бизнеса/проекта.
+ Бонус: модель оценки бизнеса по его дисконтированным денежным потокам (discounted cash flow model).
ФИНАНСЫ ДЛЯ НЕФИНАНСИСТОВ – УРОВЕНЬ 2
1. Основные рыночные инструменты (акции, облигации, деривативы);
2. Оценка акций: основные подходы;
3. Облигации: математика и оценка;
4. Деривативы: что это, и с чем их едят (опционы, форварды/фьючерсы, свопы);
5. Продвинутый финансовый учет: основные темы (LIFO/FIFO, Pension fund accounting, advanced working capital, quality of earnings, etc.);
6. Долгосрочные активы и обязательства (Long-lived Assets/Liabilities);
7. Модель выручки (Revenue model);
8. Продвинутая модель DCF (Advanced DCF modeling);
9. Вступление в статистику. Модель Монте-Карло (Monte-Carlo Analysis);
10. Анализ справедливости цены (Fairness opinion). Вступление в M&A.
+ Бонус: модель финансируемого выкупа компании (leveraged buyout model - LBO).
ФИНАНСЫ ДЛЯ НЕФИНАНСИСТОВ – УРОВЕНЬ 3
1. Основы теории вероятностей и математической статистики (ТВиМС) (ведет: Александр Макаров);
2. Использование ТВиМС на практике (ведет: Александр Макаров);
3. Продвинутые деривативы. Опционы. Модель Блека-Шоулза;
4. Производные цены опциона: «Греки». Внутренняя волатильность;
5. Опционные стратегии: от простых до продвинутых;
6. Хеджирование портфеля с помощью опционов;
7. Вступление в структурированные финансы: ABS, MBS, CDO, CDS (ведет: Vlas Lezin);
8. Сделка по структурированным финансам: пример из жизни. Модель structured deal (ведет: Vlas Lezin);
9. Управление активами. Портфельная теория Марковица;
10. Поведенческие финансы. Основные темы.
КУРС идет 17 уикендов (всего свыше 100 часов лекций).
